Promedio Móvil Como Resistencia De Soporte

¿Cuál es la razón de que una media móvil en particular puede actuar como un buen indicador de apoyo y resistencia para un stock en particular Media móvil es sólo una media de los precios de cierre en 30 días o 50 días, etc Por lo tanto, el hecho de que el precio de las acciones se detiene Cruzar la línea dibujada por la media móvil parece una coincidencia. ¿Hay una razón que es fácil de entender? Es la razón de una naturaleza empírica, es decir, respaldada sólo por la evidencia, no por la lógica que se pide Apr 28 13 at 4:10 Como usted señala, el promedio móvil es sólo MA (k) t Pt-1 Pt-k) / k y se aplica en el análisis técnico (TA) para suavizar la acción de los precios volátiles (ruido). Si tiene alguna lógica, es posible que desee pensar en términos de series de retorno (Pt-Pt-1 / Pt-1) y podría plantearse la hipótesis de que los precios son previsibles y oscilarán por debajo y por encima de una media móvil en ejecución. A continuación se muestra un enlace a un estudio sobre las reglas de comercio MA, publicado en el Journal of Finance. Con la conclusión del poder predictivo y los rendimientos anormales de tales estrategias. Como con cualquier decisión tomada sobre argumentos históricos, uno debe ser consciente de los cambios estructurales y / o la minería de datos. Brock, W. J. Lakonishok y B. Le Baron, 1992, Reglas técnicas comerciales simples y las propiedades estocásticas de los rendimientos de las acciones, Journal of Finance, 47, 1731-64. MA reglas mejor que la oportunidad en el mercado de valores de EE. UU., 1897-1986 No sé si eres nuevo en TA o no, pero un gran sitio comercial, con un montón de señales generadas por ordenador es FinViz. Kaushik - Empezaría con algunos buenos libros. Algunas sugerencias incluyen: Análisis Técnico Explicado por Martin Pring (también tiene Martin Pring39s Introducción al Análisis Técnico) uno de mis favourits es el Curso de Comercio Completo de Corey Rosenbloom y si usted desea aprender sobre la phycology de los mercados, las posiciones de tamaño y riesgo Administración - entonces el comercio de su manera a la libertad financiera de Van Tharp es bueno. Hay un montón de buenas fuentes por ahí. Ndash Victor Apr 29 13 at 22:01 Un promedio móvil actuará como soporte o resistencia a una acción sólo cuando el stock está en tendencia. La forma en que actúa como soporte, por ejemplo, es similar a una línea de tendencia. Tome el gráfico diario de CBA en los últimos 6 meses: El primer gráfico muestra CBA con una línea de apoyo de tendencia alcista. El segundo gráfico muestra CBA durante el mismo período con EMA de 50 días como soporte. Ambos se pueden utilizar como soporte para la tendencia alcista. En general, puede utilizar estos tipos de apoyo (o resistencia en una tendencia a la baja) para determinar cuándo comprar una acción y cuándo vender una acción. Si yo estaba buscando para comprar CBA mientras estaba subiendo, una estrategia que podría utilizar era esperar hasta que golpeó o se acercó mucho a la línea de tendencia de apoyo y luego comprar a medida que vuelve a rebotar de nuevo. Si ya tenía la acción que podría utilizar un desglose por debajo de la línea de apoyo de tendencia alcista como una parada para salir de la población. No se detuvo. El cruce de una media móvil se considera una señal para comprar o vender. Las listas de acciones de Yahoo ofrecen la posibilidad de agregar promedios móviles a los gráficos, y puede observar todas las acciones cruzar la línea regularmente. Como contraste con los gráficos de Victors, se puede ver que Apple, en los últimos dos años, ha negociado por encima y por debajo de los 50 días MA. Un creyente en el análisis técnico utilizando MA observará una señal de compra en 11 de diciembre poco menos de 400, con una venta en mediados de 500 en mayo. Los promedios móviles son una forma de seguir la tendencia, y funcionan bien cuando cualquier tendencia es fuerte. Su cuando el stock es demasiado cerca de la línea thats su difícil de llamar si su tiempo para entrar o salir. Respondió Apr 28 13 at 4:25 1 Buen punto Joe, hay muchas maneras de un TA puede utilizar MA para proporcionar entradas y salidas. Y trabajan mejor durante una tendencia fuerte, como cuando el mercado es lateral usted conseguiría muchas entradas y salidas y perdería el dinero. Es por eso que la entrada que usted ha sugerido es una entrada más agresiva (ya que usted no sabe si será el comienzo de una tendencia alcista o aún negociando en la banda - habría esperado hasta el 12 de febrero para entrar), mientras que el que yo Han sugerido es más conservador, ya que está esperando el precio para estar en una tendencia antes de entrar. Los conceptos de apoyo y resistencia son, sin duda, dos de los atributos más discutidos del análisis técnico y que a menudo son considerados como un tema que es complejo por los Que están aprendiendo a comerciar. Este artículo intentará aclarar la complejidad que rodea estos conceptos centrándose en los fundamentos de lo que los comerciantes necesitan saber. Youll aprender que estos términos son utilizados por los comerciantes para referirse a los niveles de precios en los gráficos que tienden a actuar como barreras de impedir que el precio de un activo de ser empujado en una cierta dirección. Al principio, la explicación y la idea detrás de la identificación de estos niveles parece fácil, pero como youll averiguar, el apoyo y la resistencia puede venir en varias formas y es mucho más difícil de dominar de lo que aparece por primera vez. Los fundamentos Los comerciantes más experimentados podrán contar muchas historias sobre cómo ciertos niveles de precios tienden a impedir que los comerciantes empujar el precio de un activo subyacente en una dirección determinada. Por ejemplo, supongamos que Jim tenía una posición en el stock de Amazon (AMZN) entre marzo y noviembre de 2006 y que esperaba que el valor de las acciones aumentara. Vamos a imaginar que Jim nota que el precio no consigue superar varias veces en los últimos meses, a pesar de que ha llegado muy cerca de moverse por encima de él. En este caso, los comerciantes llamarían el nivel de precios cerca de 39 un nivel de resistencia. Como se puede ver en el gráfico de abajo, los niveles de resistencia también se consideran como un techo porque estos niveles de precios impiden que el mercado mueva los precios hacia arriba. En el otro lado de la moneda, tenemos niveles de precios que se conocen como soporte. Esta terminología se refiere a los precios en un gráfico que tienden a actuar como un piso, impidiendo que el precio de un activo de ser empujado hacia abajo. Como se puede ver en la tabla de abajo, la capacidad de identificar un nivel de apoyo también puede coincidir con una buena oportunidad de compra, porque generalmente es el área donde los participantes del mercado ven un buen valor y empiezan a impulsar los precios de nuevo. Líneas de tendencia En los ejemplos anteriores, ha visto un nivel constante que evita que un precio de activos se mueva más o menos. Esta barrera estática es una de las formas más populares de apoyo / resistencia, pero el precio de los activos financieros generalmente tiende hacia arriba o hacia abajo, por lo que no es raro ver que estas barreras de precios cambian con el tiempo. Es por eso que entender los conceptos de tendencias y tendencias es importante cuando se aprende sobre el apoyo y la resistencia. Cuando el mercado está en tendencia al alza, los niveles de resistencia se forman a medida que la acción del precio se ralentiza y empieza a retroceder hacia la línea de tendencia. Esto ocurre como resultado de tomar ganancias o incertidumbre a corto plazo para un tema o sector en particular. La acción de precio resultante sufre un efecto de meseta o ligera caída en el precio de las acciones, creando un top de corto plazo. Muchos comerciantes prestarán mucha atención al precio de una garantía, ya que cae hacia el soporte más amplio de la línea de tendencia porque históricamente, este ha sido un área que ha impedido que el precio del activo se mueva sustancialmente más bajo. Por ejemplo, como se puede ver en el gráfico de Newmont Mining Corp (NEM) a continuación, una línea de tendencia puede proporcionar soporte para un activo durante varios años. En este caso, observe cómo la línea de tendencia sostuvo el precio de las acciones de Newmonts durante un período de tiempo prolongado. Por otro lado, cuando el mercado está tendiendo a la baja, los comerciantes estarán atentos a una serie de picos en declive e intentarán conectar estos picos junto con una línea de tendencia. Cuando el precio se acerca a la línea de tendencia, la mayoría de los comerciantes mirarán para el activo para encontrar la presión de venta y pueden considerar entrar en una posición corta porque este es un área que ha empujado el precio hacia abajo en el pasado. El soporte / resistencia de un nivel identificado, ya sea descubierto con una línea de tendencia o mediante cualquier otro método, se considera más fuerte cuanto más veces el precio ha sido históricamente incapaz de ir más allá. Muchos comerciantes técnicos utilizarán sus niveles identificados de apoyo y resistencia para elegir precios estratégicos de entrada / salida porque estas áreas suelen representar los precios que son los más influyentes en la dirección de los activos. La mayoría de los comerciantes confía en estos niveles en el valor subyacente del activo por lo que el volumen generalmente aumenta más de lo habitual, lo que hace mucho más difícil para los comerciantes para continuar conduciendo el precio más alto o más bajo. Números redondos Otra característica común de soporte / resistencia es que un precio de activos puede tener dificultades para moverse más allá de un nivel de precio redondo como 50. La mayoría de los comerciantes inexpertos tienden a comprar / vender activos cuando el precio está en un número entero porque son más Es probable que se sienta que un stock es bastante valorado en tales niveles. La mayoría de los precios objetivo / órdenes de stop establecidos por inversionistas minoristas o grandes bancos de inversión se colocan a niveles de precios redondos en lugar de a precios como 50.06. Debido a que muchas órdenes se colocan al mismo nivel, estas cifras redondas tienden a actuar como fuertes barreras de precios. Si todos los clientes de un banco de inversión pusieran órdenes de venta en un objetivo sugerido de, por ejemplo, 55, tomaría un número extremo de compras para absorber estas ventas y, por lo tanto, se crearía un nivel de resistencia. Promedios móviles La mayoría de los comerciantes técnicos incorporan el poder de varios indicadores técnicos. Tales como promedios móviles. Para ayudar a predecir el futuro impulso a corto plazo. Pero estos comerciantes nunca se dan cuenta plenamente de la capacidad de estas herramientas para identificar los niveles de apoyo y resistencia. Como se puede ver en la tabla de abajo, un promedio móvil es una línea que cambia constantemente que suaviza los datos de precios anteriores, mientras que también permite al comerciante para identificar el apoyo y la resistencia. Observe cómo el precio del activo encuentra apoyo a la media móvil cuando la tendencia está hacia arriba, y cómo actúa como resistencia cuando la tendencia es baja. La mayoría de los comerciantes experimentará con diferentes períodos de tiempo en sus medias móviles para que puedan encontrar el que funciona mejor para esta tarea específica. Otros indicadores En el análisis técnico, se han desarrollado muchos indicadores para identificar los obstáculos a la futura acción en materia de precios. Estos indicadores parecen complicados al principio y a menudo se necesita práctica y experiencia para utilizarlos eficazmente. Independientemente de la complejidad de los indicadores, sin embargo, la interpretación de la barrera identificada debe ser consistente con los logrados mediante métodos más sencillos. Por ejemplo, la herramienta de retracement de Fibonacci es un favorito entre muchos comerciantes a corto plazo porque identifica claramente los niveles de soporte / resistencia potenciales. El razonamiento detrás de cómo este indicador calcula los diversos niveles de soporte y resistencia está más allá del alcance de este artículo, pero observe en la Figura 5 cómo los niveles identificados (líneas punteadas) son barreras a la dirección a corto plazo del precio. La línea de fondo Determinar los niveles futuros de apoyo puede mejorar drásticamente los resultados de una estrategia de inversión a corto plazo, ya que da a los comerciantes una imagen precisa de lo que los precios deberían apoyar el precio de un determinado valor en caso de una corrección. Por el contrario, prever un nivel de resistencia puede ser ventajoso porque se trata de un nivel de precios que podría perjudicar una posición larga porque significa un área donde los inversionistas tienen una gran disposición a vender la seguridad. Como se mencionó anteriormente, hay varios métodos diferentes para elegir cuando se busca identificar el soporte / resistencia, pero independientemente del método, la interpretación sigue siendo la misma - impide que el precio de un subyacente se mueva en una dirección determinada. Los promedios móviles exponenciales - Simple y exponencial Introducción Los promedios móviles suavizar los datos de precios para formar un indicador de tendencia siguiente. No predicen la dirección del precio, sino que definen la dirección actual con un retraso. Los promedios móviles se retrasan porque están basados ​​en precios pasados. A pesar de este retraso, las medias móviles ayudan a suavizar la acción de los precios y filtran el ruido. También forman los bloques de construcción de muchos otros indicadores técnicos y superposiciones, como Bollinger Bands. MACD y el oscilador de McClellan. Los dos tipos más populares de promedios móviles son el promedio móvil simple (SMA) y el promedio móvil exponencial (EMA). Estos promedios móviles pueden usarse para identificar la dirección de la tendencia o definir niveles potenciales de soporte y resistencia. Aquí hay un gráfico con un SMA y un EMA en él: Cálculo del promedio móvil simple Un promedio móvil simple se forma computando el precio medio de un título sobre un número específico de períodos. La mayoría de las medias móviles se basan en los precios de cierre. Una media móvil simple de 5 días es la suma de cinco días de los precios de cierre dividida por cinco. Como su nombre lo indica, un promedio móvil es un promedio que se mueve. Los datos antiguos se eliminan a medida que vienen disponibles nuevos datos. Esto hace que el promedio se mueva a lo largo de la escala de tiempo. A continuación se muestra un ejemplo de un promedio móvil de 5 días que evoluciona en tres días. El primer día de la media móvil simplemente cubre los últimos cinco días. El segundo día de la media móvil desciende el primer punto de datos (11) y añade el nuevo punto de datos (16). El tercer día de la media móvil continúa cayendo el primer punto de datos (12) y añadiendo el nuevo punto de datos (17). En el ejemplo anterior, los precios aumentan gradualmente de 11 a 17 en un total de siete días. Observe que la media móvil también aumenta de 13 a 15 durante un período de cálculo de tres días. También observe que cada valor promedio móvil es justo debajo del último precio. Por ejemplo, el promedio móvil para el primer día es igual a 13 y el último precio es 15. Los precios de los cuatro días previos fueron más bajos y esto hace que el promedio móvil se retrasa. Cálculo del promedio móvil exponencial Los promedios móviles exponenciales reducen el retraso aplicando más peso a los precios recientes. La ponderación aplicada al precio más reciente depende del número de periodos de la media móvil. Hay tres pasos para calcular una media móvil exponencial. En primer lugar, calcular el promedio móvil simple. Un promedio móvil exponencial (EMA) tiene que comenzar en alguna parte así que una media móvil simple se utiliza como EMA anterior del período anterior en el primer cálculo. Segundo, calcule el multiplicador de ponderación. En tercer lugar, calcular la media móvil exponencial. La siguiente fórmula es para un EMA de 10 días. Una media móvil exponencial de 10 períodos aplica una ponderación de 18.18 al precio más reciente. Un EMA de 10 periodos también puede ser llamado un EMA 18.18. Una EMA de 20 periodos aplica una ponderación de 9.52 al precio más reciente (2 / (201) .0952). Observe que la ponderación para el período de tiempo más corto es más que la ponderación para el período de tiempo más largo. De hecho, la ponderación disminuye a la mitad cada vez que el período de media móvil se duplica. Si desea un porcentaje específico para un EMA, puede usar esta fórmula para convertirlo en períodos de tiempo y luego ingresar ese valor como el parámetro EMA039s: A continuación se muestra un ejemplo de hoja de cálculo de una media móvil simple de 10 días y un valor de 10- Promedio móvil exponencial para Intel. Los promedios móviles simples son directos y requieren poca explicación. El promedio de 10 días se mueve simplemente mientras que nuevos precios están disponibles y los viejos precios caen apagado. El promedio móvil exponencial comienza con el valor de la media móvil simple (22,22) en el primer cálculo. Después del primer cálculo, la fórmula normal se hace cargo. Debido a que un EMA comienza con un promedio móvil simple, su verdadero valor no se realizará hasta 20 o más períodos más tarde. En otras palabras, el valor de la hoja de cálculo Excel puede diferir del valor del gráfico debido al corto período de revisión. Esta hoja de cálculo sólo se remonta a 30 períodos, lo que significa que el efecto de la media móvil simple ha tenido 20 períodos para disipar. StockCharts se remonta al menos 250 períodos (por lo general mucho más) para sus cálculos de modo que los efectos de la media móvil simple en el primer cálculo se han disipado completamente. El factor de Lag Cuanto más largo es el promedio móvil, más el retraso. Una media móvil exponencial de 10 días abrazará los precios de cerca y se convertirá poco después de que los precios giren. Los promedios móviles cortos son como los veleros, ágiles y rápidos de cambiar. Por el contrario, un promedio móvil de 100 días contiene muchos datos pasados ​​que lo ralentizan. Los promedios móviles más largos son como los petroleros oceánicos - letárgicos y lentos para cambiar. Se necesita un movimiento de precios más grande y más largo para una media móvil de 100 días para cambiar el rumbo. La tabla de arriba muestra el SampP 500 ETF con una EMA de 10 días siguiendo de cerca los precios y una molienda SMA de 100 días más alta. Incluso con la disminución de enero-febrero, la SMA de 100 días mantuvo el curso y no rechazó. La SMA de 50 días se sitúa entre los promedios móviles de 10 y 100 días cuando se trata del factor de retraso. Simples versus promedios móviles exponenciales Aunque hay claras diferencias entre los promedios móviles simples y los promedios móviles exponenciales, uno no es necesariamente mejor que el otro. Los promedios móviles exponenciales tienen menos retraso y, por lo tanto, son más sensibles a los precios recientes y las recientes variaciones de precios. Los promedios móviles exponenciales se convertirán antes de promedios móviles simples. Los promedios móviles simples, por otro lado, representan un verdadero promedio de precios para todo el período de tiempo. Como tales, los promedios móviles simples pueden ser más adecuados para identificar niveles de soporte o resistencia. La preferencia media móvil depende de los objetivos, el estilo analítico y el horizonte temporal. Los cartistas deben experimentar con ambos tipos de promedios móviles, así como diferentes plazos para encontrar el mejor ajuste. La siguiente tabla muestra IBM con la SMA de 50 días en rojo y la EMA de 50 días en verde. Ambos culminaron a finales de enero, pero la disminución en la EMA fue más nítida que la disminución de la SMA. La EMA apareció a mediados de febrero, pero la SMA continuó baja hasta finales de marzo. Observe que la SMA apareció más de un mes después de la EMA. Longitudes y plazos La longitud del promedio móvil depende de los objetivos analíticos. Promedios cortos móviles (5-20 períodos) son los más adecuados para las tendencias a corto plazo y el comercio. Los cartistas interesados ​​en las tendencias a mediano plazo optarían por promedios móviles más largos que podrían extenderse de 20 a 60 períodos. Los inversores a largo plazo preferirán las medias móviles con 100 o más períodos. Algunas longitudes móviles son más populares que otras. El promedio móvil de 200 días es quizás el más popular. Debido a su longitud, esto es claramente una media móvil a largo plazo. A continuación, el promedio móvil de 50 días es muy popular para la tendencia a mediano plazo. Muchos cartistas utilizan los promedios móviles de 50 días y 200 días juntos. A corto plazo, una media móvil de 10 días fue muy popular en el pasado porque era fácil de calcular. Uno simplemente agregó los números y movió el punto decimal. Identificación de tendencias Las mismas señales pueden generarse utilizando promedios móviles simples o exponenciales. Como se mencionó anteriormente, la preferencia depende de cada individuo. Estos ejemplos a continuación utilizarán promedios móviles simples y exponenciales. El término media móvil se aplica tanto a promedios móviles simples como exponenciales. La dirección de la media móvil transmite información importante sobre los precios. Una media móvil en ascenso muestra que los precios están aumentando. Una media móvil decreciente indica que los precios, en promedio, están cayendo. El aumento de la media móvil a largo plazo refleja una tendencia alcista a largo plazo. Una caída del promedio móvil a largo plazo refleja una tendencia a la baja a largo plazo. El gráfico anterior muestra 3M (MMM) con una media móvil exponencial de 150 días. Este ejemplo muestra cuán bien funcionan las medias móviles cuando la tendencia es fuerte. La EMA de 150 días rechazó en noviembre de 2007 y otra vez en enero de 2008. Observe que tomó una declinación 15 para invertir la dirección de esta media móvil. Estos indicadores rezagados identifican reversiones de tendencias a medida que ocurren (en el mejor de los casos) o después de que ocurren (en el peor). MMM continuó más bajo en marzo de 2009 y luego subió 40-50. Observe que la EMA de 150 días no apareció hasta después de este aumento. Una vez que lo hizo, sin embargo, MMM continuó más alto en los próximos 12 meses. Los promedios móviles trabajan brillantemente en fuertes tendencias. Crossovers dobles Dos medias móviles se pueden usar juntas para generar señales de cruce. En Análisis Técnico de los Mercados Financieros. John Murphy llama a esto el método de crossover doble. Los crossovers dobles implican una media móvil relativamente corta y una media móvil relativamente larga. Como con todas las medias móviles, la longitud general de la media móvil define el marco de tiempo para el sistema. Un sistema que utilice un EMA de 5 días y un EMA de 35 días se consideraría a corto plazo. Un sistema que utilizara un SMA de 50 días y un SMA de 200 días se consideraría de mediano plazo, tal vez incluso a largo plazo. Un cruce alcista ocurre cuando el promedio móvil más corto cruza por encima del promedio móvil más largo. Esto también se conoce como una cruz de oro. Un crossover bajista ocurre cuando el promedio móvil más corto cruza debajo de la media móvil más larga. Esto se conoce como una cruz muerta. Los cruces de media móvil producen señales relativamente tardías. Después de todo, el sistema emplea dos indicadores retardados. Cuanto más largo sea el promedio móvil, mayor será el desfase en las señales. Estas señales funcionan muy bien cuando una buena tendencia se apodera. Sin embargo, un sistema de crossover de media móvil producirá muchos whipsaws en ausencia de una tendencia fuerte. También hay un método triple crossover que implica tres promedios móviles. De nuevo, se genera una señal cuando la media móvil más corta cruza las dos medias móviles más largas. Un simple sistema de crossover triple puede implicar promedios móviles de 5 días, 10 días y 20 días. La tabla anterior muestra Home Depot (HD) con una EMA de 10 días (línea punteada verde) y EMA de 50 días (línea roja). La línea negra es el cierre diario. El uso de un crossover promedio móvil habría dado lugar a tres whipsaws antes de coger un buen comercio. La EMA de 10 días se rompió por debajo de la EMA de 50 días a finales de octubre (1), pero esto no duró mucho ya que los 10 días retrocedieron a mediados de noviembre (2). Esta cruz duró más tiempo, pero el siguiente cruce bajista en enero (3) ocurrió cerca de finales de noviembre los niveles de precios, dando lugar a otro whipsaw. Esta cruz bajista no duró mucho ya que la EMA de 10 días retrocedió por encima de los 50 días unos días después (4). Después de tres malas señales, la cuarta señal prefiguró un movimiento fuerte mientras que la acción avanzó sobre 20. Hay dos takeaways aquí. Primero, los crossovers son propensos al whipsaw. Se puede aplicar un filtro de precio o tiempo para ayudar a prevenir las sierras. Los operadores pueden requerir que el crossover dure 3 días antes de actuar o requiera que la EMA de 10 días se mueva por encima / por debajo del EMA de 50 días por una cierta cantidad antes de actuar. En segundo lugar, MACD se puede utilizar para identificar y cuantificar estos crossovers. MACD (10, 50, 1) mostrará una línea que representa la diferencia entre las dos medias móviles exponenciales. MACD se vuelve positivo durante una cruz de oro y negativo durante una cruz muerta. El oscilador de precio porcentual (PPO) se puede utilizar de la misma manera para mostrar diferencias porcentuales. Tenga en cuenta que MACD y el PPO se basan en promedios móviles exponenciales y no coincidirá con los promedios móviles simples. Este gráfico muestra Oracle (ORCL) con EMA de 50 días, EMA de 200 días y MACD (50.200,1). Hubo cuatro crossovers de media móvil durante un período de 2 1/2 años. Los tres primeros resultaron en whipsaws o malos oficios. Una tendencia sostenida comenzó con el cuarto crossover como ORCL avanzó a mediados de los 20s. Una vez más, los crossovers medios móviles funcionan muy bien cuando la tendencia es fuerte, pero producen pérdidas en ausencia de una tendencia. Crossovers de precios Los promedios móviles también pueden usarse para generar señales con crossovers de precios simples. Una señal alcista se genera cuando los precios se mueven por encima de la media móvil. Se genera una señal bajista cuando los precios se mueven por debajo de la media móvil. Los crossovers de precios se pueden combinar para comerciar dentro de la tendencia más grande. La media móvil más larga establece el tono para la tendencia más grande y la media móvil más corta se utiliza para generar las señales. Uno buscaría cruces de precios alcistas sólo cuando los precios ya están por encima de la media móvil más larga. Esto estaría negociando en armonía con la tendencia más grande. Por ejemplo, si el precio está por encima de la media móvil de 200 días, los cartistas sólo se centrarán en las señales cuando el precio se mueve por encima de la media móvil de 50 días. Obviamente, un movimiento por debajo de la media móvil de 50 días precedería a tal señal, pero tales cruces bajistas serían ignorados porque la tendencia más grande es hacia arriba. Una cruz bajista simplemente sugeriría un retroceso dentro de una mayor tendencia alcista. Un retroceso por encima de la media móvil de 50 días señalaría una subida de los precios y la continuación de la mayor tendencia alcista. El siguiente gráfico muestra Emerson Electric (EMR) con la EMA de 50 días y EMA de 200 días. La acción se movió por encima y se mantuvo por encima de la media móvil de 200 días en agosto. Hubo bajadas por debajo de los 50 días EMA a principios de noviembre y de nuevo a principios de febrero. Los precios se movieron rápidamente por encima de la EMA de 50 días para proporcionar señales alcistas (flechas verdes) en armonía con la mayor tendencia alcista. MACD (1,50,1) se muestra en la ventana del indicador para confirmar los cruces de precios por encima o por debajo de la EMA de 50 días. El EMA de 1 día es igual al precio de cierre. El MACD (1,50,1) es positivo cuando el cierre está por encima del EMA de 50 días y negativo cuando el cierre está por debajo del EMA de 50 días. Soporte y Resistencia Los promedios móviles también pueden actuar como soporte en una tendencia alcista y resistencia en una tendencia bajista. Una tendencia alcista a corto plazo podría encontrar apoyo cerca de la media móvil simple de 20 días, que también se utiliza en bandas de Bollinger. Una tendencia alcista a largo plazo podría encontrar apoyo cerca del promedio móvil de 200 días, que es el promedio móvil más popular a largo plazo. De hecho, el promedio móvil de 200 días puede ofrecer soporte o resistencia simplemente porque es tan ampliamente utilizado. Es casi como una profecía autocumplida. El gráfico de arriba muestra el NY Composite con el promedio móvil simple de 200 días desde mediados de 2004 hasta finales de 2008. Los 200 días de apoyo brindado numerosas veces durante el avance. Una vez que la tendencia se invirtió con una ruptura de apoyo superior doble, el promedio móvil de 200 días actuó como resistencia alrededor de 9500. No espere soporte exacto y niveles de resistencia de promedios móviles, especialmente medias móviles más largas. Los mercados son impulsados ​​por la emoción, lo que los hace propensos a los rebasamientos. En lugar de los niveles exactos, las medias móviles se pueden utilizar para identificar las zonas de apoyo o resistencia. Conclusiones Las ventajas de utilizar promedios móviles deben sopesarse frente a las desventajas. Los promedios móviles son tendencia que sigue, o rezagada, los indicadores que serán siempre un paso detrás. Esto no es necesariamente una cosa mala. Después de todo, la tendencia es su amigo y es mejor el comercio en la dirección de la tendencia. Medias móviles aseguran que un comerciante está en línea con la tendencia actual. A pesar de que la tendencia es su amigo, los valores pasan una gran cantidad de tiempo en rangos comerciales, lo que hace que los promedios móviles sean ineficaces. Una vez en una tendencia, los promedios móviles le mantendrá en, pero también dar señales tardías. Don039t esperan vender en la parte superior y comprar en la parte inferior utilizando promedios móviles. Al igual que con la mayoría de las herramientas de análisis técnico, las medias móviles no deben usarse por sí solas, sino en conjunto con otras herramientas complementarias. Los cartistas pueden usar promedios móviles para definir la tendencia general y luego usar RSI para definir los niveles de sobrecompra o sobreventa. Adición de promedios móviles a los gráficos de StockCharts Los promedios móviles están disponibles como una función de superposición de precios en el workbench de SharpCharts. Utilizando el menú desplegable Superposiciones, los usuarios pueden elegir un promedio móvil simple o un promedio móvil exponencial. El primer parámetro se utiliza para establecer el número de períodos de tiempo. Se puede agregar un parámetro opcional para especificar el campo de precio que se debe utilizar en los cálculos: O para el Abierto, H para el Alto, L para el Bajo y C para el Cierre. Una coma se utiliza para separar los parámetros. Se puede agregar otro parámetro opcional para cambiar las medias móviles a la izquierda (pasado) oa la derecha (futuro). Un número negativo (-10) cambiaría la media móvil a la izquierda 10 períodos. Un número positivo (10) cambiaría la media móvil a los 10 periodos correctos. Múltiples promedios móviles pueden superponerse a la gráfica de precios simplemente agregando otra línea de superposición al workbench. Los miembros de StockCharts pueden cambiar los colores y el estilo para diferenciar entre varios promedios móviles. Después de seleccionar un indicador, abra Opciones avanzadas haciendo clic en el pequeño triángulo verde. Las Opciones avanzadas también se pueden usar para agregar una superposición de promedio móvil a otros indicadores técnicos como RSI, CCI y Volumen. Haga clic aquí para un gráfico en vivo con varios promedios móviles diferentes. Usando los promedios móviles con las exploraciones de StockCharts Aquí hay algunas exploraciones de la muestra que los miembros de StockCharts pueden utilizar para explorar diversas situaciones del promedio móvil: Movimiento alcista de la media cruzada: Esta exploraciones busca las poblaciones con una media móvil simple de 150 días y una cruz alcista de los 5 EMA y EMA de 35 días. La media móvil de 150 días está subiendo, siempre y cuando se está negociando por encima de su nivel hace cinco días. Una cruz alcista ocurre cuando la EMA de 5 días se mueve por encima de la EMA de 35 días sobre un volumen por encima del promedio. Mediano bajista de media móvil: este escaneo busca acciones con una caída de la media móvil simple de 150 días y un cruce bajista de la EMA de 5 días y la EMA de 35 días. La media móvil de 150 días está cayendo, siempre y cuando se está negociando por debajo de su nivel hace cinco días. Una cruz bajista ocurre cuando la EMA de 5 días se mueve por debajo de la EMA de 35 días sobre un volumen por encima del promedio. Estudio adicional El libro de John Murphy tiene un capítulo dedicado a los promedios móviles ya sus diversos usos. Murphy cubre los pros y los contras de los promedios móviles. Además, Murphy muestra cómo los promedios móviles trabajan con Bollinger Bands y los sistemas comerciales basados ​​en canales. Análisis Técnico de los Mercados Financieros John Murphy